時間： 2019-04-08 09:42
來源： 《城鄉(xiāng)建設(shè)》雜志
作者： 薛濤
二、環(huán)保行業(yè)發(fā)展至今的基本狀況
定位環(huán)保行業(yè)，最簡便的還是使用E20研究院發(fā)布的環(huán)境產(chǎn)業(yè)九宮格，除了聲污染治理和核污染防治，主要的領(lǐng)域識別和內(nèi)在邏輯挖掘可以通過下面這張圖來完成：
從圖中可知，城鄉(xiāng)環(huán)境服務(wù)領(lǐng)域和工業(yè)污染治理領(lǐng)域，是環(huán)保產(chǎn)業(yè)的兩大陣營，橫跨者相對較少。而目前看環(huán)保類上市公司主要市值，來自市政基礎(chǔ)設(shè)施投資運營的占比達(dá)到了40%。之所以有這個局面，就是來自PPP中早期實踐的成熟模式——特許經(jīng)營。根據(jù)E20研究院的數(shù)據(jù)，大約40%的污水處理能力（合計約8000萬噸/日）及大約70%的垃圾焚燒能力（合計約30萬噸/日）均由特許經(jīng)營的市場化企業(yè)來提供。15年來市場化的成果，還帶來了環(huán)保產(chǎn)業(yè)在這個領(lǐng)域的陣營分配，總體看也確實提升了這個行業(yè)的效率，因此不同于后來的PFI模式，得益于特許經(jīng)營模式的相關(guān)企業(yè)發(fā)展也是基本健康的。
當(dāng)然，這種商業(yè)模式現(xiàn)在也面臨著下一步如何發(fā)展的問題，多年來的擴(kuò)張速度、新項目單體規(guī)模和品質(zhì)均將逐漸下降，更重要的是，雖然近20年通過這些企業(yè)的擴(kuò)張完成了規(guī)模集約，并由此帶來了從投融資、管理、人才等方面的集約效應(yīng)和效率提升，但是面對下一階段的污染問題和民眾的需求，當(dāng)前的商業(yè)模式無法解決。如果不能在要素集約和網(wǎng)絡(luò)集約方面有所突破，在城鄉(xiāng)環(huán)境服務(wù)領(lǐng)域的下一步效率提升就會遇到障礙。（詳情請見→ 薛濤：四維集約，合縱連橫—固廢產(chǎn)業(yè)年度盤點）
除了市政基礎(chǔ)設(shè)施投資運營領(lǐng)域形成了ABCD這樣的方陣上下游合作關(guān)系之外，工業(yè)治污和環(huán)境修復(fù)領(lǐng)域基本未能形成完整的類似模式和企業(yè)方陣。土壤修復(fù)、大氣治理等這類業(yè)務(wù)周期性較強(qiáng)，前者高峰一直未到，后者則高峰已過。品類更加分散的工業(yè)廢水治理則在本輪環(huán)保督察下普遍迎來利好。這些行業(yè)在發(fā)展中關(guān)鍵的兩個問題是：如何保持性價比方面的持續(xù)突破，以使工業(yè)企業(yè)在更好的成本上解決達(dá)標(biāo)排放問題；如何建構(gòu)商業(yè)模式，以獲得長期可預(yù)期的收益，更好地對接資本市場。
三、環(huán)保產(chǎn)業(yè)升級到環(huán)境產(chǎn)業(yè)的方向
環(huán)保與生態(tài)的關(guān)系，不再僅僅是以往的污染治理和自然保護(hù)的二元分離關(guān)系。環(huán)保產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方向，必然是通過遵循生態(tài)規(guī)律來匹配環(huán)境產(chǎn)業(yè)概念。
（一）水務(wù)到水環(huán)境領(lǐng)域
如何使城市水環(huán)境得到根本性改善？“廠網(wǎng)河”“岸上岸下”的一體化建設(shè)和城鄉(xiāng)統(tǒng)籌治理，經(jīng)過四年的會戰(zhàn)，這些基本原理漸漸成為共識，但是從實操層面來講卻依然面臨諸多困局。從商業(yè)邏輯角度而言，2014年的PPP新政所開啟的以工程為導(dǎo)向、以資本為龍頭的城市水環(huán)境治理模式，并未因規(guī)模大、范圍廣就實現(xiàn)水環(huán)境各要素系統(tǒng)整合。PPP的相關(guān)政策穩(wěn)定性不足、市場實際能力不足、地方政府支付信用不實、時間倉促、考核嚴(yán)厲導(dǎo)致非生態(tài)類措施的過度運用等都是其背后的原因。
財金〔2019〕10號文發(fā)布之后，對未來的水環(huán)境業(yè)務(wù)影響較大。大規(guī)模流域治理PFI項目空間迅速縮小，在2020年的考核過后，相信不少項目將重新回歸碎片模式。經(jīng)過這幾年的摸索，應(yīng)該說全行業(yè)對水環(huán)境治理的復(fù)雜度和系統(tǒng)性的認(rèn)識已經(jīng)大大好于“水十條”剛發(fā)布的時候。在這個基礎(chǔ)上展開的下一步，將會更理性和更有耐心。管網(wǎng)問題、農(nóng)村垃圾問題由此會受到更多的重視；將水體恢復(fù)視為生命體的生態(tài)觀點，在未來也將會逐步受到關(guān)注；而輕資產(chǎn)的服務(wù)則會由此獲得更大的空間；同時效果導(dǎo)向要求會更加突出，為技術(shù)創(chuàng)新提供廣闊空間。
但是，前文所述的重資產(chǎn)A方陣，已經(jīng)控制了那么多污水處理廠末端單元，如何在他們的業(yè)務(wù)發(fā)展中與這個趨勢相結(jié)合，分割的規(guī)模集約能否走向要素集約和網(wǎng)絡(luò)集約，又用何種商業(yè)模式來落地，政企責(zé)任是否能妥當(dāng)分配，真正的廠網(wǎng)一體化如何在管理上徹底融通，這些都值得研究和探討。
除此以外，大規(guī)模的和廣泛提標(biāo)的污水處理能力在越來越嚴(yán)格的監(jiān)管下逐步釋放，由此導(dǎo)致運營成本和環(huán)境排放（可以以碳排放為有效標(biāo)尺）的降低將持續(xù)成為商機(jī)，這也是一種體現(xiàn)效率的生態(tài)化要求，中小技術(shù)企業(yè)（即C、D方陣）可以持續(xù)在這個方面發(fā)現(xiàn)生存空間，雖然迭代和競爭也可能是迅速和殘酷的。
（二）無廢城市開啟固廢行業(yè)生態(tài)化
垃圾焚燒領(lǐng)域與城市污水處理領(lǐng)域類似，目前市場格局基本固化，同樣是頭部效應(yīng)明顯，但是從全國范圍來看，行業(yè)集中度也和水務(wù)一樣并不高，已處于后期的規(guī)模集約，在中國國情下其實也依然是碎片的。垃圾焚燒的黃金十年即將達(dá)到頂點，而無廢城市、垃圾分類都剛剛開始在努力破解固廢處理困局。簡單而言，除了綠色制造，與環(huán)保有關(guān)的是提高工業(yè)源的固廢循環(huán)利用的比例以及農(nóng)業(yè)源的有機(jī)固廢回歸土壤的比例。前者是資源高效利用，后者則亟需破題，以阻止土壤生態(tài)質(zhì)量的惡化。
編輯： 程彩云
目前在中國科學(xué)院生態(tài)環(huán)境研究中心攻讀博士學(xué)位，此前分別在武漢大學(xué)和北京大學(xué)光華管理學(xué)院獲得理學(xué)學(xué)士和工商管理碩士學(xué)位。
現(xiàn)任E20環(huán)境平臺執(zhí)行合伙人和E20研究院執(zhí)行院長，湖南大學(xué)兼職教授，華北水利水電大學(xué)管理與經(jīng)濟(jì)學(xué)院客座教授，中科院生態(tài)環(huán)境研究中心碩士生校外導(dǎo)師，天津大學(xué)特聘講師，并兼任北京大學(xué)環(huán)境學(xué)院E20聯(lián)合研究院副院長，國家發(fā)改委和財政部PPP雙庫的定向邀請專家，世界銀行和亞洲開發(fā)銀行注冊專家(基礎(chǔ)設(shè)施與PPP方向)、國家綠色發(fā)展基金股份有限公司專家咨詢委員會專家?guī)鞂＜?、巴塞爾公約亞太區(qū)域中心化學(xué)品和廢物環(huán)境管理智庫專家、中國環(huán)保產(chǎn)業(yè)研究院特聘專家、中國環(huán)保產(chǎn)業(yè)協(xié)會環(huán)保產(chǎn)業(yè)政策與集聚區(qū)專業(yè)委員會委員。住建部指導(dǎo)《城鄉(xiāng)建設(shè)》雜志編委、《環(huán)境衛(wèi)生工程》雜志編委、財政部指導(dǎo)《政府采購與PPP評論》雜志編委，并擔(dān)任上海城投等上市公司獨立董事。
在PPP專業(yè)領(lǐng)域，薛濤現(xiàn)任清華PPP研究中心投融資專業(yè)委員會專家委員、全國工商聯(lián)環(huán)境商會PPP專委會秘書長、中國PPP咨詢機(jī)構(gòu)論壇第一屆理事會副秘書長、生態(tài)環(huán)境部環(huán)境規(guī)劃院PPP中心專家委員會委員、國家發(fā)改委國合中心PPP專家?guī)斐蓡T、中國青年創(chuàng)業(yè)導(dǎo)師、中央財經(jīng)大學(xué)政信研究院智庫成員、中國城投網(wǎng)特聘專家等。
20世紀(jì)90年代初期，薛濤在中國通用技術(shù)集團(tuán)負(fù)責(zé)世界銀行在中國的市政環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施項目管理，其后在該領(lǐng)域積累了十二年的環(huán)境領(lǐng)域PPP咨詢及五年市場戰(zhàn)略咨詢經(jīng)驗，曾為美國通用電氣等多家國內(nèi)外上市公司提供咨詢服務(wù)，對環(huán)境領(lǐng)域的投融資、產(chǎn)業(yè)發(fā)展和市場競合格局有著深刻理解;2014年初加入E20研究院并兼任清華大學(xué)環(huán)保產(chǎn)業(yè)研究中心副主任，著力于環(huán)境產(chǎn)業(yè)與政策研究、PPP以及企業(yè)市場戰(zhàn)略指導(dǎo)等方向。
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